Dziennik Ustaw - rok 2005 nr 114 poz. 960

Na podstawie art. 217 ust. 5 ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. Nr 146, poz. 1546 oraz z 2005 r. Nr 83, poz. 719) zarządza się, co następuje:

1) ustawie – rozumie się przez to ustawę z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych;

2) portfelu – rozumie się przez to zbiorczy portfel papierów wartościowych;

3) uczestnikach – rozumie się przez to uczestników portfela;

4) tytułach uczestnictwa – rozumie się przez to tytuły uczestnictwa portfela;

5) regulaminie – rozumie się przez to regulamin portfela;

6) składnikach portfela – rozumie się przez to papiery wartościowe, waluty, instrumenty pochodne, w tym niewystandaryzowane instrumenty pochodne, prawa majątkowe, których cena zależy bezpośrednio lub pośrednio od oznaczonych co do gatunku rzeczy, określonych rodzajów energii, mierników i limitów wielkości produkcji, dopuszczone do obrotu na giełdach towarowych, instrumenty rynku pieniężnego, jednostki uczestnictwa, certyfikaty inwestycyjne lub tytuły uczestnictwa instytucji wspólnego inwestowania wchodzące w skład portfela;

7) aktywach portfela – rozumie się przez to składniki portfela oraz środki pieniężne i należności portfela;

8) wartości aktywów netto portfela – rozumie się przez to wartość aktywów portfela pomniejszoną o zobowiązania portfela w dniu wyceny;

9) wartości aktywów netto na tytuł uczestnictwa – rozumie się przez to wartość aktywów netto portfela podzieloną przez liczbę tytułów uczestnictwa w dniu wyceny;

10) dniu wyceny – rozumie się przez to dzień określony w regulaminie portfela, w którym dokonuje się wyceny aktywów portfela, ustala się wartość zobowiązań portfela, wartość aktywów netto portfela oraz wartość aktywów netto przypadających na tytuł uczestnictwa w portfelu;

11) kapitale wpłaconym – rozumie się przez to kapitał utworzony z wpłat dokonanych w formie pieniężnej, przyjętych w zamian za zbyte uczestnikom tytuły uczestnictwa, przy czym tak ujęty kapitał pomniejsza się o opłaty manipulacyjne;

12) kapitale wypłaconym – rozumie się przez to kwoty wypłacone z tytułu umorzenia tytułów uczestnictwa, stanowiące równowartość iloczynu liczby umorzonych tytułów uczestnictwa oraz wartości aktywów netto na tytuł uczestnictwa, według której umorzono tytuł uczestnictwa;

13) zrealizowanym zysku (stracie) ze zbycia składników portfela – rozumie się przez to różnicę między ceną sprzedaży netto a ceną nabycia danego składnika portfela;

14) niezrealizowanym zysku (stracie) z wyceny składników portfela – rozumie się przez to różnicę między wartością danego składnika portfela w dniu wyceny a ceną jego nabycia;

15) aktywnym rynku – rozumie się przez to rynek spełniający łącznie następujące kryteria:

a) instrumenty będące przedmiotem obrotu na rynku są jednorodne,

b) zazwyczaj w każdym czasie występują zainteresowani nabywcy i sprzedawcy,

c) ceny są podawane do publicznej wiadomości;

16) premii netto – rozumie się przez to wartość premii z tytułu wystawienia opcji, pomniejszoną o koszty bezpośrednio związane z wystawieniem opcji;

17) efektywnej stopie procentowej – rozumie się przez to stopę, przy zastosowaniu której następuje zdyskontowanie do bieżącej wartości związanych ze składnikiem portfela lub zobowiązań portfela przyszłych przepływów pieniężnych oczekiwanych w okresie do terminu zapadalności lub wymagalności, a w przypadku składników o zmiennej stopie procentowej – do najbliższego terminu oszacowania przez rynek poziomu odniesienia, stanowiącą wewnętrzną stopę zwrotu składnika aktywów lub zobowiązania w danym okresie;

18) skorygowanej cenie nabycia aktywów i zobowiązań – rozumie się przez to cenę nabycia, w jakiej składnik aktywów lub zobowiązań został po raz pierwszy wprowadzony do ksiąg rachunkowych (wartość początkowa), pomniejszoną o spłaty wartości nominalnej, odpowiednio skorygowaną o skumulowaną kwotę zdyskontowanej różnicy pomiędzy wartością początkową składnika a jego wartością w terminie zapadalności albo wymagalności, wyliczoną przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.

2. Towarzystwo może zmienić termin przyjmowania zapisów na tytuły uczestnictwa lub dzień przydziału tytułów uczestnictwa najpóźniej przed dniem zakończenia przyjmowania zapisów. Przydział tytułów uczestnictwa powinien zostać dokonany niezwłocznie po zakończeniu przyjmowania zapisów.

3. Termin przyjmowania zapisów nie może być dłuższy niż 2 miesiące.

2. Towarzystwo jest obowiązane nabyć wszystkie składniki portfela najpóźniej w terminie 3 miesięcy od dnia nabycia pierwszego składnika portfela.

2. Kwotę, o której mowa w ust. 1, ustala się według wartości kapitałów własnych towarzystwa w dniu poprzedzającym dzień dokonania wpłaty do portfela oraz według wartości aktywów netto na tytuł uczestnictwa z ostatniej wyceny przed dniem dokonania wpłaty do portfela.

2. Składniki portfela nie mogą być zbywane przez towarzystwo, a następnie odkupywane do chwili przydziału tytułów uczestnictwa, z wyjątkiem przypadków wymagających zmiany składu portfela, o których mowa w art. 216 ust. 2 ustawy.

1) niezwłocznie, nie później jednak niż w terminie 14 dni, zwraca wpłaty do portfela wraz z wartością otrzymanych pożytków i odsetek naliczonych przez depozytariusza za okres od dnia dokonania wpłaty na rachunek prowadzony przez depozytariusza do ostatniego dnia przyjmowania zapisów;

2) niezwłocznie, nie później jednak niż w terminie 3 miesięcy od dnia rozpoczęcia przyjmowania zapisów, zbywa nabyte składniki portfela.

2. Towarzystwo zbywa lub umarza tytuły uczestnictwa po cenie wynikającej z podzielenia wartości aktywów netto portfela w dniu zbycia lub umorzenia tytułu uczestnictwa przez liczbę tytułów uczestnictwa ustaloną na podstawie rejestru uczestników portfela.

2. Towarzystwo ogłasza wartość aktywów netto portfela i wartość aktywów netto na tytuł uczestnictwa w sposób określony w regulaminie.

2. Księgi rachunkowe portfela i towarzystwa prowadzi się oddzielnie, przy czym dla każdego portfela prowadzi się odrębne księgi rachunkowe.

2. Księgi rachunkowe portfela obejmują w szczególności:

1) konta księgi głównej;

2) konta ksiąg pomocniczych;

3) rejestr tytułów uczestnictwa portfela, o którym mowa w art. 217 ust. 1 ustawy.

1) danych identyfikujących uczestnika;

2) liczby tytułów uczestnictwa;

3) daty nabycia, liczby i ceny nabycia tytułów uczestnictwa;

4) daty umorzenia, liczby umorzonych tytułów uczestnictwa oraz kwoty wypłaconej uczestnikowi za umorzone tytuły uczestnictwa;

5) daty oraz kwoty dochodów portfela wypłaconych uczestnikowi;

6) informacji o pełnomocnictwach udzielonych lub odwołanych przez uczestnika;

7) innych elementów określonych w regulaminie.

2. Towarzystwo może zlecić w całości lub w części innym podmiotom upoważnionym na podstawie odrębnych przepisów wykonywanie obowiązku, o którym mowa w ust. 1.

2. Dopuszcza się zastąpienie odpisu dowodu kopią dowodu (fotokopia lub kserokopia).

3. Odpis lub kopia powinny być opatrzone odpowiednią adnotacją „Odpis" lub „Kopia" oraz uwierzytelnione poprzez zamieszczenie klauzuli „Za zgodność z oryginałem" i podpisem osoby stwierdzającej zgodność wraz z datą ich sporządzenia.

2. Składniki portfela nabyte nieodpłatnie posiadają cenę nabycia równą zeru.

2. W przypadku wygaśnięcia zobowiązań z tytułu wystawionych opcji uznaje się, że wygaśnięciu podlegają kolejno te zobowiązania, z tytułu których zaciągnięcia otrzymano najniższą premię netto.

3. Zysk lub stratę ze zbycia walut wylicza się zgodnie z metodą określoną w ust. 1.

4. W przypadku gdy jednego dnia dokonuje się transakcji zbycia i nabycia danego składnika portfela, w pierwszej kolejności ujmuje się nabycie danego składnika.

2. Niewykonane prawo poboru akcji uznaje się za zbyte, według wartości równej zero, w dniu następnym po dniu wygaśnięcia tego prawa.

3. Należną dywidendę z akcji notowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu, w którym na potrzeby wyceny danych akcji jest wykorzystany po raz pierwszy kurs rynkowy nieuwzględniający wartości tego prawa do dywidendy.

4. Przysługujące prawo poboru akcji nienotowanych na aktywnym rynku oraz prawo do otrzymania dywidendy od akcji nienotowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu następnym po dniu ustalenia tych praw.

2. Składniki lokat nabyte albo zbyte w dniu wyceny po godzinie, o której mowa w § 30, oraz składniki, dla których we wskazanym momencie brak jest potwierdzenia zawarcia transakcji, uwzględnia się w najbliższej wycenie aktywów portfela i ustaleniu jego zobowiązań.

2. Jeżeli operacje dotyczące portfela są wyrażone w walutach, dla których Narodowy Bank Polski nie ogłasza kursu – ich wartość należy określić w relacji do wskazanej przez portfel waluty, dla której jest ogłoszony przez Narodowy Bank Polski średni kurs.

1) dywidendy i inne udziały w zyskach;

2) przychody odsetkowe;

3) dodatnie saldo różnic kursowych powstałe w związku z wyceną środków pieniężnych, należności oraz zobowiązań w walutach obcych.

1) wynagrodzenie dla towarzystwa;

2) opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów portfela;

3) koszty usług w zakresie rachunkowości, w tym prowadzenia rejestru tytułów uczestnictwa portfela;

4) koszty usług wydawniczych, w tym poligraficznych;

5) koszty usług prawnych;

6) koszty odsetkowe;

7) ujemne saldo różnic kursowych powstałe w związku z wyceną środków pieniężnych, należności oraz zobowiązań w walutach obcych.

2. Płatności z tytułu kosztów operacyjnych zmniejszają uprzednio utworzoną rezerwę.

3. Preliminarz kosztów powinien zawierać pozycje w wysokości uzasadnionej, ustalone na podstawie stawek okresowych odpowiednio do częstotliwości ustalania wartości aktywów netto w dniach wyceny.

2. Przychody odsetkowe od lokat bankowych nalicza się przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.

2. Na potrzeby określenia wartości aktywów netto na tytuł uczestnictwa w określonym dniu wyceny nie uwzględnia się zmian w kapitale wpłaconym oraz zmian kapitału wypłaconego, związanych z wpłatami lub wypłatami ujmowanymi zgodnie z ust. 1.

1) półroczne sprawozdanie finansowe portfela – w terminie dwóch miesięcy od zakończenia pierwszego półrocza roku obrotowego;

2) roczne sprawozdanie finansowe portfela – w terminie trzech miesięcy od zakończenia roku obrotowego.

2. Towarzystwo udostępnia uczestnikom półroczne sprawozdania finansowe portfela wraz z raportem z przeglądu niezwłocznie po dokonaniu przeglądu tych sprawozdań przez biegłego rewidenta, nie później niż w terminie dwóch miesięcy od zakończenia pierwszego półrocza roku obrotowego.

Prezes Rady Ministrów: M. Belka

¹⁾ Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2003 r. Nr 60, poz. 535, Nr 124, poz. 1152, Nr 139, poz. 1324 i Nr 229, poz. 2276, z 2004 r. Nr 96, poz. 959, Nr 145, poz. 1535, Nr 146, poz. 1546 i Nr 213, poz. 2155 oraz z 2005 r. Nr 10, poz. 66.

²⁾ Niniejsze rozporządzenie było poprzedzone rozporządzeniem Rady Ministrów z dnia 3 lipca 2001 r. w sprawie warunków zarządzania zbiorczymi portfelami papierów wartościowych (Dz. U. Nr 77, poz. 816).